互联网金融的国内外发展情况分析

互联网金融的国内外发展情况分析 与传统金融的区别联系 互联网金融是基于互联网点对点信息互换思想，通过网格化的关系联接，形成的资源共享、信息交互、优势互补，并通过数据挖掘技术进行信息处理，从而产生价值。是否可以被称为“互联网金融”，不在于一定要运用互联网技术，而在于运用了“互联网”交互、关联、网格及p2p。其核心是脱媒、去中心化。互联网的发展离不开互联网技术，包括：数据产生（电子商务、社交网络、第三方支付平台、搜索引擎等提供）、数据挖掘（云计算技术的发展、行为分析理论的支撑）、数据安全（提供安全的支付环境并保护隐私）和搜索引擎（平等获取信息）。 互联网金融的主要模式 互联网金融从服务的形式而言可以分为三种模式（如图1所示）：传统金融服务的互联网延伸、金融的互联网居间服务和互联网金融服务。（李博、董亮 2013）传统金融服务的互联网延伸，是一种广义的互联网金融。它是借助互联网本身的便捷和广度实现传统金融机构在互联网上的服务延伸。电子银行、网上银行乃至手机银行都属于这类范畴。在这一模式下，传统金融服务从线下扩展到线上，在时间和空间上外延了银行服务。从狭义的层面，互联网金融只包括金融的互联网居间服务和互联网金融服务。前者典型的应用模式有第三方支付平台、P2P信贷、众筹网络等，后者是网络形式的金融平台，包括网络小额贷款公司、互联网基金、保险销售平台等，这一模式多为电商向金融行业的渗透。
一、传统金融服务的互联网延伸 1.我国传统金融服务的互联网延伸 随着我国金融电子化建设进程加快，我国建成了金融卫星通讯网络和中国国家金融数据通信网等金融骨干网络。基于这些主干网，中国人民银行和各个商业银行先后建立起中国国家现代化支付系统和网络联行系统。国内大部分城市中，本地清算系统、储蓄通存通兑系统、对公业务系统、银行卡自动处理系统等应用系统也先后投入运行。1996年，我国第一家银行通过国际互联网向社会提供银行服务，截至2012年初，上市银行的电子银行交易替代率已经普遍超过了60%，而这一趋势今后还将延续。 部分上市银行公布的电子银行交易替代率 银行 替代率 民生银行 80%以上 浦发银行 78% 建设银行 67.4% 兴业银行 65.20% 农业银行 62.6% 数据来源：2011年各银行年度财务报表 根据易观智库产业数据库最新发布的《2013年第2季度中国网上银行市场行业数据库》数据显示，2013年第2季度中国网上银行市场整体交易规模达到327.73万亿元人民币，环比增长10.9%，一年来网银环比增长稳步提升。
同时，网上证券、网上保险、网上理财等也迅速发展。1997年11月“中国保险信息网”开始运行，成为中国网络保险发展的里程碑。自1997年以来，网络交易方式在我国券商中得到迅速的推广。1997年3月，“中国华融信托投资公司”湛江营业部推出多媒体公众信息网网上交易系统，揭开了我国网络证券的帷幕。 网上银行、网上证券、网上保险、网上理财等传统金融服务的互联网延伸业务渗透到了社会经济生活的各个方面。传统金融服务在互联网上的发展逐步成为我国金融业务的主流形态，对我国金融产业的现代化及国际竞争力的提升起着决定性作用。 2.国外网上银行的发展历程 自1995年以来,发达国家和地区的银行、证券公司和保险公司等金融企业纷纷在互联网上建立网站,形成从自动柜员机(ATM Automatic Tell Machine)、销售终端(POS Point of Sale)到无人银行、电话银行、从家庭银行到网络银行的全方位的金融电子化服务。 1995年10月,美国花旗银行率先在互联网上设立站点,形成了虚拟银行的雏形。1995年10月18日,世界第一家纯网络银行-安全第一网络银行(Security First Network Bank)开始营业,为客户提供24小时全天候服务。自从安全第一网络银行开业以来,许多国家和地区的银行纷纷上网,在国际金融界掀起了一股网络银行风潮。如美洲银行在互联网上提供了家庭银行和建立客户自己的银行两项业务;大通曼哈顿银行在网上推出了汽车贷款项目;在欧洲,德国、芬兰、英国等许多国家的银行都相继上网,在互联网上开展银行业务。西方网络银行的功能可谓丰富多彩，表1列举了北美网络银行的20项创新： 序号 日期 创新 1 1995.5 Wells Fargo是世界上第一个提供Web通道的银行 2 1995.10 Security First Network Bank是第一个开始提供全面服务的网络银行品牌 3 1998.6 Lending Tree开始为拍卖市场提供零售贷款 4 1999.11 PayPal开始提供 HYPERLINK "http://www.studa.net/dianzijixie/" 电子邮件支付系统 5 2000.7 Citibank开始提供银行账户综合服务(银行品牌) 6 1996.3 Bay Shore Trust( Canada)是世界上第一个提供在线实时贷款的银行 7 1997.12 Next Card开始提供网上信用卡服务 8 1997.3 Bank of Montreal开始提供实时抵押贷款 9 1997.1 Beneficial Finance在美国第一个提供实时小额贷款 10 1998.10 Compu Bank第一个开始提供基于Web的银行内部资金转账系统 11 1996.7 Britton & Koontz First National Bank第一个开始提供触发式电子邮件提醒系统 12 1998.4 One Core开始为小 HYPERLINK "http://www.studa.net/company/" 企业提供在线优化服务 13 1997.7 E-Loan开始提供在线抵押经纪人业务 14 2000.8 Deep GeenBank开始提供实时住宅净值贷款 15 1997.8 People First Finance最先提供空白支票自动出借业务 16 1997.8 River City Bank为其网站增加个人 HYPERLINK "http://www.studa.net/finance/" 金融服务功能 17 1999.12 X. com是第一个提供银行服务与价值投资(与共同基金指数挂钩)综合服务(无缝集成) 18 1997.8 Qspace首先提出了在线信用局报告 19 1996.3 AT&T是第一个为信用卡持卡人提供在线欺诈保护 20 1999.3 Cyberbills第一个为企业提供审查支付账单 资料来源:网上银行报告(Online Banking Report) ,12/2000  第一阶段:宣传业务阶段（1995年以前）。在这一阶段里，纯网络银行未出现，大多数银行建立网站用以介绍产品和查询账户情况。 第二阶段:提供交易阶段（1995-1999年）。这一阶段是网络银行高速发展阶段。在这一阶段里，各行陆续推出转账、支付（B to C、B to B）、实时贷款（抵押等）、信用卡服务、电子邮件提醒、投资（共同基金）、在线信用报告、在线欺诈保护、在线抵押经纪人等功能。根据英国《银行家》杂志提供的数据，1997年底已经有625家银行提供在线和互联网银行服务，1998年底达到800多家，2001年达到1 200家。  第三阶段:整合功能阶段（2000-至今）。在这一阶段里，以Citibank为首的网络银行向客户推出了“银行账户综合服务（account aggregation）”，即网络银行将客户的信用卡账户投资、纳税账户、 HYPERLINK "http://www.studa.net/Travels/" 旅游积分等账户（包括本行和其他金融机构），通过 HYPERLINK "http://www.studa.net/pc/" 计算机网络显示在一个界面上，形成银行账户综合服务，客户可以统一管理自己的账户。自Citibank之后，北美许多零售网络银行都先后跟进，形成一定的潮流。 对于国外的商业银行来说， 传统商业银行拓展网上银行服务的最初作用，主要在于为客户提供一种取得银行服务的渠道，稳定现有客户群。但随着越来越多的高收入阶层接受和使用网上银行服务并且逐渐向较低收入阶层乃至全社会普及，网上银行服务开始成为吸收新客户的重要工具及盈利的新来源，成为银行调整服务平台及成本结构的一个更灵活的手段。 综述：随着互联网和 HYPERLINK "http://wireless.iresearch.cn/" \t "_blank" 移动互联网的发展，传统金融企业逐渐意识到电子银行手段的重要性，并且电子银行也在替代传统服务渠道方面做出了巨大贡献。面对逐步电子化的趋势，首先，未来电子银行领域竞争将越来越激烈，将会从服务种类、服务质量、服务资费、服务渠道等多维度进行；其次，电子银行领域的竞争除资费之外，营销、金融创新以及服务意识的提高才是真正赢得客户的主要因素，单纯的依靠价格优势不会促使一个行业向良性发展；最后，电子银行将会逐步向移动端转移，由手机银行发展而来的移动金融服务将会成为金融企业发展的重要渠道，不仅可以更贴近客户的生活增加粘性，还可以为金融企业积累大量的数据，为未来的精准营销、定制服务和信贷业务提供数据支撑。 二．金融的互联网居间服务 第三方支付平台、众筹网络、P2P信贷等 第三方支付平台 互联网金融的发展离不开网络支付的不断变革，从电子支票E-check、银行卡到最终的电子货币，从传统形式的有线网络到无处不在的无线网络(移动支付)，完成个人最终端的支付活动。电子支票E-check和银行卡更多以传统金融机构为主导，而电子货币更多依赖互联网公司的创新和开拓，使得第三方支付成为可能。 近些年来，我国电子商务发展迅速，互联网支付市场迅速崛起。根据艾瑞市场调研的结果，2012年中国第三方互联网支付市场交易规模达3.7万亿，行业增速为66%。根据中国支付清算协会发布的《中国支付清算行业运行报告》显示，2012年我国第三方支付市场规模超过10万亿元，其中互联网支付业务104.56亿笔。可见第三方网上支付市场在迅速发展。但是当前形势下的第三方网上支付仍然存在安全、法律、资金、市场竞争、与银行间的竞合关系等问题。据不完全统计，全国范围内具有较大规模的第三方支付公司已有将近300余家。截止2013年7月份,央行累计发放250张支付机构牌照。其中大部拥有互联网支付业务许可。 2009-2016年中国第三方互联网支付市场交易规模
数据来源：iResearch《2012中国互联网年度数据第三方支付》 2012年中国第三方互联网支付市场交易额份额
数据来源：易观国际·易观智库·eBI中国互联网商情 美国互联网第三方支付业务现状 ——以PayPal为例 PayPal公司成立于1998年，总部设在美国加州，PayPal运营的支付网络建立在银行账户、银行卡等现有的金融基础设施之上，使得客户通过电子邮件即可发送与接收付款。2002年eBay 收购了PayPal。目前PayPal在全球190个国家和地区拥有1.1亿个活跃账户，接受25种货币进行支付。2011年交易金额达到1180亿美元，占全球电子商务价值的15％，其中25％为跨境交易，已成为世界最大的互联网支付公司。2004年8月，PayPal 在中国成立美银宝信息技术（上海）有限公司（以下简称“美银宝”），专为中国用户提供人民币互联网支付。目前，美银宝与中国15家商业银行合作，并接受超过20种借记卡转账。 PayPal的收入来源主要包括基础性的收款付费和其他费用收