2011年证券业从业人员资格考试《证券市场基础知识》模拟试题及参考答案(一)

年证券业从业人员资格考试证券市场基础知识模拟试题及参考答案一一单项选择题本大题共小题每小题分共分以下各小题所给出的个选项中只有一项最符合题目要求请选出正确的选项不选错选均不得分下列关于各类基金的说法错误的是在我国社保基金由社会保障基金和社会保险基金构成福利基金科技发展基金教育发展基金等都属于社会公益基金企业年金基金可以用于信用交易我国的各种社会公益基金可用于证券投资以求保值增值由于中央政府拥有税收货币发行等特权通常情况下中央政府债券不存在违约风险因此这一类证券被视为低风险证券无风险证券相对风险证券绝对风险证券下列关于虚拟资本的说法中错误的是有价证券是虚拟资本的一种形式虚拟资本以有价证券的形式存在虚拟资本能给持有者带来一定收益虚拟资本的价格总额等于所代表的真实资本的账面价格证券化率是反映证券市场容量的主要指标它是证券市值证券市值证券市值证券市值提货单表明了持有人有权得到该提货单所标明物品的权利说明提货单是一种商品证券货币证券资本证券实物证券单个境外投资者通过合格境外机构投资者持有一家上市公司股票的持股比例不得超过该公司股份总额的年月在东京公开发行亿日元债券标志着中国正式进入国际债券市场中国工商银行中国人民银行中国银行中国建设银行年月纽约证券交易所和达成总价约亿美元合并协议组建全球第一家横跨大西洋的证交所公司东京证券交易所泛欧证券交易所伦敦国际金融期权期货交易所悉尼证券交易所股票最基本的特征是流动性收益性参与性风险性股票投资者经常性收入的主要来源是分红派息发放红股配股资本利得股票未来收益的现值是股票的票面价值股票的账面价值股票的内在价值股票的清算价值普通股股东要求分配公司资产的权利不是任意的普通股股东行使剩余资产分配权的先决条件是公司解散清算公司连续年亏损股东大会作出减少公司注册资本的决议出席股东大会的股东所持表决权的以上通过下面关于境内上市外资股的阐述错误的是采取记名股票形式红筹股不属于外资股以外币标明面值境内居民个人与非居民之间不得进行股协议转让下列有关股东大会论述正确的是股东大会一般半年定期召开一次股东大会选举董事监事可以依照公司章程的规定或者股东大会的决议实行累积投票制股东大会作出决议必须经出席会议的股东所持表决权过人数通过合计持有公司以上股份的股东请求时可召开临时股东大会研究和发现股票的并将其与市场价格相比较进而决定投资策略是证券研究人员投资管理人员的主要任务票面价值账面价值内在价值清算价值下列关于股票的清算价值的说法中正确的有股票清仓时股票所能获得的出售价值股票的清算价值应与账面价值相等股票的清算价值是公司清算时每一股份所代表的实际价值公司破产清算时其发行的股票的交易价值下面说法中符合记名股票特点的是股东权利不一定归属于记名股东认购股票的款项必须一次缴足转让相对简单不受限制转让相对复杂或受限制利率是债券票面要素中不可缺少的内容债券利率亦受很多因素影响其主要影响因素不包括借贷资金市场利率水平债券的变现能力筹资者的资信借贷资金市场利率水平通常被称为金边债券的是公司债券金融债券政府债券可交换债券关于债券的叙述错误的是债券是一种虚拟资本债券独立于实际资本之外债券反映和代表一定的价值债券反映了发行者和投资者之间的委托代理关系而且是这一关系的法律凭证下面不属于我国金融债券的是央行票据政策性金融债券可交换债券证券公司债券某一国家借款人在本国以外的某一国家发行以该货币为面值的债券属欧洲债券扬基债券亚洲债券外国债券关于债券的特征描述错误的是偿还性是指债券有规定的偿还期限债务人必须按期向债权人支付利息和偿还本金收益性是指债券能为投资者带来一定的收入即债权投资的报酬具有高度流动性的债券相对来说是不安全的流动性是债券持有人可按自己的需要和市场的实际状况灵活地转让债券中央银行债券的期限一般较短是为实现金融宏观调控而发行的从广义上讲它应该属于政府债券金融债券企业债券公司债券下列有关债券含义的说法中错误的有发行人是借入资金的主体投资者是出借资金的经济主体发行人需要还本付息反映了二者之间的委托与受托关系公司不以任何资产作担保而发行的债券是信用公司债保证公司债抵押公司债信托公司债一般认为基金起源于是在世纪末世纪初产业革命的推动下出现的德国英国美国日本不是证券投资基金与股票债券的区别的是反映的经济关系不同所筹集资金的投向不同风险水平不同投资收益不同公开披露的基金信息不包括基金财产的资产组合季度报告财务会计报告及中期和年度基金报告对证券投资业绩进行预测基金资产净值基金份额净值涉及基金管理人基金财产基金托管业务的诉讼对指数基金认识正确的是指数基金是世纪年代以来出现的新的基金品种指数基金适合社保基金等数额较小风险承受能力较高的资金投资由于指数基金的投资非常分散可以完全消除投资组合的系统风险指数基金始终保持即期的市场平均收益水平对证券投资基金作用的认识错误的是在美国基金占所有家庭资产的左右基金一般注重资本的短期增长多采取短期的投资行为基金为中小投资者拓宽了投资渠道基金的出现增加了证券市场的投资品种对我国证券投资基金的认识错误的是年月日我国证券投资基金正式实施成为中国证券投资基金业发展史上的一个重要里程碑目前封闭式基金是基金设立的主流形式年月我国第一只开放式基金诞生截至年末我国已有基金管理公司家且出现了第一家管理基金规模超过千亿元的基金公司申请取得基金托管资格应当经核准中国证监会和国务院银行业监督管理机构基金管理协会和国务院银行业监督管理机构国务院银行业监督管理机构和国务院证券监督管理机构国务院证券监督管理机构和基金管理协会基金期限届满即为基金终止基金管理人应把清产核资后的按投资者出资比例分配基金总资产基金资本未分配收益基金净资产假设某只基金持有的某三种股票的数量分别为万股万股和万股每股的收盘价分别为元元和元银行存款为万元对托管人或管理人应付未付的报酬为万元应付税金为万元已售出的基金份额为万运用一般的会计原则计算出单位净值为元股权类产品的衍生工具是指以为基础工具的金融衍生土具利率或利率的载体以基础产品所蕴含的信用风险或违约风险股票或股票指数各种货币金融衍生工具产生的最基本原因是避险金融自由化利润驱动新技术革命巴塞尔协议规定开展国际业务的银行必须将其资本对加权风险资产的比率维持在以上其中核心资本至少为总资本的可转换公司债券应半年或年付息次到期后个工作日内应偿还未转换债券的本金及最后期利息按基础资产的来源分类权证可分为认股权证和备兑权证股权类权证债券类权证以及其他权证认购权证和认沽权证美式权证欧式权证百慕大式权证年月日中国人民银行发布了关于开展人民币利率互换交易试点有关事宜的通知通知发布当天国家开发银行和完成首笔交易中国工商银行中国农业银行中国建设银行中国光大银行资产证券化是以为基础发行证券特定的资产池企业资产净资产在下列有关金融期权价格的说法中哪个说法是错误的通常利率提高会降低期权价格的机会成本通常权利期间与时间价值的变动方向是一致的通常权利期间越长期权价格越高通常协定价格与市场价格之间的差距越大时间价值越小看跌期权的买方具有在约定期限内按卖出一定数量金融资产权利协议价格期权价格市场价格期权费加买入价格根据划分证券市场可分为证券发行市场和证券交易市场交易标的物市场的效率市场的主体市场的功能定向发行又称即面向少数特定投资者发行一般由债券发行人与某些机构投资者如人寿保险公司养老基金退休基金等直接洽谈发行条件和其他具体事务属直接发行招标发行公募发行私募发行承购包销中证股票型基金指数样本由中证开放式基金指数样本中的股票型基金组成以上的基金资产投资于股票根据证券发行与承销管理办法的规定首次公开发行股票数量在股以上的可以向战略投资者配售股票亿亿亿亿上证国债指数的样本是在上海证券交易所上市的剩余期限在年以上的固定利率国债和一次还本付息国债在上海证券交易所上市的剩余期限在年以上的固定利率国债在上海证券交易所上市的剩余期限在年以上的固定利率国债和一次还本付息国债在上海证券交易所上市的付息国债剩余期限在年以上的一次还本付息国债是最普通最基本的股息形式股票股息负债股息财产股息现金股息我国中华人民共和国公司法和中华人民共和国证券法规定股票发行价格以超过票面金额的价格发行股票所得的溢价款项列入发行公司资本公积金法定公益金盈余公积金未分配利润我国中华人民共和国证券法规定我国证券公司的组织形式为合伙制企业有限责任公司或股份有限公司非法人组织形式私营独资企业证券监督管理机构应当自受理证券公司设立申请内依照法定条件和法定程序并根据审慎监管原则进行审查作出批准或者不予批准的书面决定个月个月个月个月关于证券经纪业务叙述错误的是证券经纪业务分为柜台代理买卖证券业务和通过证券交易所代理买卖证券业务在证券经纪业务中经纪委托关系的建立表现为开户和委托两个环节不得向客户保证交易收益或者允诺赔偿客户的投资损失必要时接受客户的全权委托决定证券买卖选择证券种类决定买卖数量或者买卖价格目前上市证券的集中交易主要采用的方式是净额结算差额结算总额结算统一结算对注册会计师申请证券许可证应当符合的条件叙述错误的是不超过周岁取得注册会计师证书年以上执业质量和职业道德良好在以往年执业活动中没有违法违规行为具有证券期货相关业务资格考试合格证书标志着建立全国集中统一的证券登记结算体制的组织构架已经基本形成深圳证券登记结算公司成立中央证券登记结算有限责任公司成立中国证券登记结算有限责任公司成立上海证券登记结算公司成立投资咨询机构财务顾问机构资信评级机构从事证券服务业务的人员必须具备证券专业知识和从事证券业务或者证券服务业务年以上的经验关于公司发行新股的条件公司要具备健全且运行良好的组织结构具有持续盈利能力财务状况良好最近年内财务会计文件无虚假记载且在最近年内无其他重大违法行为以欺骗手段取得银行或者其他金融机构贷款票据承兑信用证保函等给银行或者其他金融机构造成重大损失或者有其他严重情节的处有期徒刑或者拘役并处或单处罚金年以下年以下年以下年以上年以下二多项选择题共题每题分共分以下各小题所给出的个选项中有两项或两项以上符合题目的要求请选出正确的选项漏选错选均不得分关于证券业协会的叙述正确的是证券业协会是证券业的自律性组织是社会团体法人证券业协会的权力机构为全体会员组成的会员大会根据中华人民共和国证券法的规定证券公司可以加入证券业协会也可以不加入证券业协会证券业协会应当履行协助证券监督管理机构组织会员执行有关法律维护会员的合法权益的职责证券具有极高的流动性必须满足三个条件变现的交易成本极小很容易变现收益基本稳定本金保持相对稳定证券的机构投资者主要有政府机构金融机构企业和事业法人各类基金世纪初资本主义从自由竞争阶段过渡到垄断阶段此时证券市场的表现是处于证券市场加速发展阶段政府债券在有价证券中占主要地位股份公司数量剧增有价证券发行总额剧增从内容上看中国证券市场对外开放可分为三个层次分别是在国际资本市场募集资金开放国内资本市场有条件地开放境外企业和个人投资境内资本市场有条件地开放境内企业和个人投资境外资本市场公司发行记名股票的应当置备股东名册记载事项各股东所持股份数各股东取得股份的日期股票发行日期股东的姓名或者名称及住所股份公司的经营现状和未来发展是股票价格的基石公司经营状况的好坏可以从以下各项分析公司竞争力盈利性安全性流动性抗外部冲击的能力公司改组或合并优先股票的具体优先条件由各公司的章程加以规定一般包括优先股票分配股息的顺序和定额优先股票分配公司剩余资产的顺序和定额优先股票股东的权利和义务优先股票股东转让股份的条件优先股票是一种特殊股票它的存在对股份公司和投资者来说的意义有对股份公司而言发行优先股票的作用在于可以筹集长期稳定的公司股本又因其股息率固定可以减轻股息的分派负担对投资者而言由于优先股票的股息收益稳定可靠而且在财产清偿时也先于普通股股东因而风险相对较小在公司经营有方盈利丰厚的情况下优先股票的股息收益可能会大大高于普通股票优先股股东无表决权可以避免公司经营决策权的改变和分散发行人在确定债券期限时要考虑多种因素的影响主要有债券变现能力借贷资金市场利率水平资金使用方向市场利率变化下列关于债券与股票的说法正确的是债券与股票都属于有价证券股票风险较大债券风险相对较小债券是一种有期投资股票是一种无期投资发行股票和债券都是公司的负债关于欧洲债券票面使用的货币说法正确的是主要为英镑其次还有欧元美元日元等主要为美元其次还有欧元英镑日元等主要为欧元其次还有美元英镑日元等也有使用复合货币单位的如特别提款权关于保险公司次级定期债务描述正确的是本金和利息的清偿顺序列于保单责任和其他负债之后先于保险公司股权资本其期限在年以上含年中国银监会依法对保险公司次级定期债务的定向募集转让还本付息和信息披露行为进行监督管理其偿还只有在确保偿还次级债务本息后偿付能力充足率不低于的前提下募集人才能偿付本息在实际经济活动中债券收益可以表现为以下几种形式利息收入投机性收入资本损益再投资收益封闭式基金与开放式基金的区别有期限不同基金份额交易方式不同基金份额资产净值公布的时间不同投资收益不同决定基金期限长短的因素主要有基金份额交易方式宏观经济形势发行规模基金本身投资期限的长短下列关于证券投资基金当事人之间关系的说法正确的是基金份额持有人与基金管理人之间的关系是委托人受益人与受托人的关系基金管理人与托管人的关系是相互制衡的关系基金份额持有人与托管人的关系是委托与受托的关系基金管理人与托管人是相互独立的关系公开披露基金信息不得有行为对证券投资业绩进行预测违规承诺收益或者承担损失诋毁其他基金管理人基金托管人或者基金份额发售机构涉及基金管理人基金财产基金托管业务的诉讼关于的说法正确的是出现于世纪年代初期多伦多证券交易所于年推出的指数参与份额是现存最早的可有效防止类似开放式基金的大幅折价现象结合了封闭式基金与开放式基金的运作特点根据基础资产划分常见的金融远期合约包括股权类资产的远期合约债权类资产的远期合约远期利率协议远期汇率协议利率期货品种主要包括债券期货股票组合的期货主要参考利率期货股票价格指数期货与直接投资外国股票相比投资给投资者带来的好处有以美元交易且通过投资者熟悉的美国清算公司进行清算上市交易的须经美国证监会注册有助于保障投资者利益上市公司发放股利时投资者能及时获利而且是以美元支付机构投资者不受投资政策限制可以投资非美国上市证券金融期货的主要交易制度有标准化的期货合约和对冲机制限仓制度保证金及其杠杆作用集中交易制度关于可转换债券要素的叙述正确的是赎回条款和回售条款是可转换债券在发行时规定的赎回行为和回售行为发生的具体市场条件转换比例是指一定面额可转换债券可转换成优先股的股数可转换公司债券的票面利率是指可转换债券作为一种债券的票面年利率由发行人根据当前市场利率水平公司债券资信等级和发行条款确定一般高于相同条件的不可转换公司债券可转换债券有效期限与一般债券相同指债券从发行之日起至偿清本息之日止的存续时间存券银行的职能包括发行存券银行为持有者和基础证券发行人提供信息和咨询服务在交易过程中存券银行负责的注册和过户负责的保管和清算债券的发行方式有承购包销对一般投资者上网发行和对法人配售相结合的发行方式定向发行招标发行上海证券交易所的样本指数有上证成分股指数上证指数上证综合指数上证红利指数现在人们所说的道琼斯指数实际上是一组股价平均数包括的指标有运输业股价平均数商业股价平均数公用事业股价平均数工业股价平均数恒生流通精选指数系列包括恒生恒生香港恒生恒生中国内地证券交易的主要交易规则包括交易时间价位报价方式价格决定涨跌幅限制交易单位有关债券发行的定价方式论述正确的是债券发行的定价方式以公开招标最为典型按价格决定方式分类有价格招标和收益率招标按照招标标的分类有美式招标和荷兰式招标以价格为标的的荷兰式招标全体中标者的中标价格是单一的上海证券交易所的运作系统包括综合协议交易平台集中竞价交易系统大宗交易系统固定收益证券综合电子平台中华人民共和国证券法要求证券公司的注册资本应当是实缴资本将注册资本最低限额与证券公司从事的业务种类直接挂钩分为元三个标准万万亿亿证券公司的风险控制指标标准包括净资本与各项风险准备之和的比例不得低于净资本与净资产的比例不得低于净资本与负债的比例不得低于净资产与负债的比例不得低于股东出现的应当及时通知证券公司质押所持有的股权所持股权被采取诉讼保全措施决定转让所持有的股权所持股权被强制执行证券公司净资本或其他风险控制指标达到预警标准的派出机构应当区别情形对其采取下列措施要求公司进行重大业务决策时至少提前个工作日报送专门报告说明有关业务对公司财务状况和净资本等风险控制指标的影响限制转让财产或在财产上设定其他权利对公司高级管理人员进行监管谈话要求公司采取措施调整业务规模和资产负债结构提高净资本水平向其出具监管关注函并抄送公司主要股东要求公司说明潜在风险和控制措施证券公司的主要业务是经纪业务自营业务证券承销与保荐业务投资咨询业务和资产管理业务下面关于我国证券公司的发展历程叙述正确的是年我国第一家专业性证券公司深圳特区证券公司成立年国债柜台交易正式启动年底我国中华人民共和国证券法出台年月日新修订的中华人民共和国证券法实施以下符合证券公司自营业务的风险控制指标规定的有自营权益类证券及证券衍生品的合计额不得超过净资本的自营固定收益类证券的合计额不得超过净资本的持有一种权益类证券的成本不得超过净资本的持有一种权益证券的市值与其总市值的比例不得超过根据中华人民共和国公司法规定下面叙述正确的是公司发行新股的条件是公司要具备健全且运行良好的组织结构具有持续盈利能力财务状况良好最近年内财务会文件无虚假记载且在最近年内无其他重大违法行为股份有限公司申请其股票上市交易向证券交易所报送有关文件公司上市条件是公司股本总额降低至万元向社会公开发行的股份达公司总股份数的以上公司股本总额超过人民币亿元的其向社会公开发行的股份的比例为以上交易所无权决定暂停和终止股票上市三判断题本大题共小题每小题分共分判断以下各小题的对错正确的选错误的选不选错选放弃均不得分有价证券代表着一定量的财产权利持有人可凭该证券直接取得一定量的商品货币或是取得利息股息等收入因此本身具有价值证券市场根据交易方式可分为主板市场二板市场创业板或高新企业板在证券市场的恢复阶段不论从占各类投资方式的比重看还是从占金融资产的比重看整个金融部门已经出现了证券化趋势非上市证券不允许在证券交易所内交易但可以在其他证券交易市场发行和交易通常人们把无形市场称为场内市场有价证券是虚拟资本的一种形式证券业协会的权力机构为由全体会员选举的理事会非上市证券也称非挂牌证券是指未能通过证券主管机关的核准在证券交易所外进行非法转让或交易的证券有面额股票的票面金额就是发行价格的最低界限年证券业从业人员资格考试证券市场基础知识模拟试题及参考答案一